Eni S.p.A. ("Eni") ha avviato l’offerta di un quantitativo pari a 49.755.038 di azioni di Galp Energia SGPS S.A. ("Galp Energia")

San Donato Milanese (MI), 26 novembre 2012 – Eni S.p.A. (“Eni‘) ha avviato l’offerta di un quantitativo pari a 49.755.038 di azioni di Galp Energia SGPS S.A. (“Galp Energia‘) attraverso una procedura di accelerated bookbuilding (“offerta equity‘). L’offerta equity, come stabilito negli accordi siglati tra Eni, Amorim Energia BV (“Amorim Energia‘) e Caixa Geral de Depositos S.A. (“CGD‘) il 29 marzo scorso (gli “accordi‘), include il diritto per CGD, in relazione alla sua partecipazione dell’1%, di vendere la propria quota contestualmente alla vendita effettuata da Eni (tag along right).
Il numero complessivo delle azioni cedute nell’ambito dell’offerta equity sarà determinato al momento del pricing.

L’accelerated bookbuilding prevede il collocamento accelerato delle azioni di Galp Energia presso investitori istituzionali internazionali attraverso transazioni in linea con la Regulation S del U.S. Securities Act 1933 come modificato (“Securities Act‘) e presso acquirenti istituzionali qualificati in linea con la Rule 144a del Securities Act.

In concomitanza con l’offerta equity, Eni intende avviare un’offerta di bond senior unsecured (i “Bond‘) convertibili in azioni ordinarie di Galp Energia (“offerta bond‘) per un ammontare complessivo di circa 1.100 milioni di euro. L’offerta bond sarà effettuata in linea con la Regulation S del Securities Act.
In merito alle caratteristiche dei Bond, Eni prevede una scadenza a 3 anni con una cedola tra 0 e 0,25% all’anno, pagabile annualmente in via posticipata. Il premio di conversione sarà determinato al momento del pricing ed è atteso tra il 30% e il 35% superiore al prezzo di collocamento dell’offerta equity.
L’offerta bond è stata approvata oggi dal Consiglio di Amministrazione di Eni.

Eni si impegna a non collocare sul mercato ulteriori azioni di Galp Energia per un periodo a partire da oggi e fino a 90 giorni dalla conclusione delle transazioni annunciate.

Secondo gli accordi, Amorim Energia ha una call option che gli conferisce il diritto di acquistare fino al 5% del capitale sociale di Galp Energia. Amorim Energia detiene poi un diritto di prelazione in base al quale può scegliere di acquistare fino al 5,34% del capitale della società portoghese, nel caso in cui la call option menzionata venga esercitata, o fino al 10,34% nel caso la call option non venga esercitata.

Eni darà comunicazione nella giornata di domani, in base alla chiusura del bookbuilding, dei termini finali delle operazioni annunciate. La società intende richiedere l’ammissione alla quotazione dei Bond entro 90 giorni dal completamento dell’operazione di offerta.

I proventi derivanti dalle transazioni saranno utilizzati per finalità di gestione operativa generale. Deustche Bank, Mediobanca – Banca di Credito Finanziario S.p.A., Morgan Stanley e UBS Investment Bank sono i Joint Bookrunners delle operazioni.

Stabilisation FSA

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